2025年3月31日，华夏基金管理有限公司发布华夏北证50成份指数证券投资基金2024年年度报告。报告显示，该基金在2024年的份额、净资产、净利润等关键指标均发生了显著变化，同时，基金的投资策略、业绩表现以及未来展望也值得投资者关注。
主要财务指标：净利润2177万，净资产翻倍
本期利润与净资产情况
华夏北证50成份指数基金2024年实现综合收益总额21,773,263.43元。其中，华夏北证50成份指数A本期利润为 -4,409,866.72元，华夏北证50成份指数C本期利润为26,183,130.15元。
从净资产数据来看，2024年末净资产合计493,560,615.61元，较上年度末的234,313,408.67元，增长了110.64%。这一增长主要源于基金份额交易产生的净资产变动以及综合收益的影响。
| 项目 | 2024年末 | 2023年末 | 变动比例 |
|---|---|---|---|
| 净资产合计（元） | 493,560,615.61 | 234,313,408.67 | 110.64% |
| 实收基金（元） | 490,061,138.83 | 213,165,756.55 | 130.83% |
| 未分配利润（元） | 3,499,476.78 | 21,147,652.12 | -83.46% |
基金份额净值表现
2024年，华夏北证50成份指数A份额净值增长率为 -8.17%，同期业绩比较基准增长率为 -3.24%，跟踪偏离度为 -4.93%；华夏北证50成份指数C份额净值增长率为 -8.44%，同期业绩比较基准增长率为 -3.24%，跟踪偏离度为 -5.20%。与业绩比较基准产生偏离的主要原因为日常运作费用、指数结构调整、申购赎回、成份股分红等产生的差异。
| 阶段 | 份额净值增长率① | 业绩比较基准收益率③ | ①－③ |
|---|---|---|---|
| 过去一年（华夏北证50成份指数A） | -8.17% | -3.24% | -4.93% |
| 过去一年（华夏北证50成份指数C） | -8.44% | -3.24% | -5.20% |
投资策略与业绩表现：紧跟指数，受市场波动影响
投资策略分析
本基金主要采取复制法，按照北证50成份指数成份股及其权重构建基金的股票投资组合，并根据指数成份股及其权重的变动进行相应调整。2024年，国际环境复杂，国内经济增长面临压力，市场波动较大。在此背景下，基金坚持紧密跟踪标的指数，力求控制跟踪偏离度和跟踪误差。
业绩表现解读
报告期内，基金业绩受到市场波动的明显影响。尽管基金努力跟踪指数，但由于市场整体下行，导致份额净值增长率为负。不过，基金在控制跟踪误差方面基本达到了预期目标，体现了指数型基金的特点。
费用分析：管理费149万，托管费29.7万
管理费用情况
2024年，该基金当期发生的基金应支付的管理费为1,485,371.82元，较上年度的459,256.40元增长了223.43%。其中，应支付销售机构的客户维护费为571,852.57元，应支付基金管理人的净管理费为913,519.25元。
| 项目 | 2024年（元） | 2023年（元） | 变动比例 |
|---|---|---|---|
| 当期发生的基金应支付的管理费 | 1,485,371.82 | 459,256.40 | 223.43% |
| 应支付销售机构的客户维护费 | 571,852.57 | 142,722.21 | 300.67% |
| 应支付基金管理人的净管理费 | 913,519.25 | 316,534.19 | 188.60% |
托管费用情况
当期发生的基金应支付的托管费为297,074.46元，较上年度的91,851.26元增长了223.43%。托管费按前一日基金资产净值0.10%的年费率计提。
| 项目 | 2024年（元） | 2023年（元） | 变动比例 |
|---|---|---|---|
| 当期发生的基金应支付的托管费 | 297,074.46 | 91,851.26 | 223.43% |
投资组合分析：制造业占比最高
资产组合情况
期末基金资产组合中，权益投资占比88.85%，金额为467,826,897.21元，全部为股票投资。银行存款和结算备付金合计占比6.95%，其他各项资产占比4.20%。
| 序号 | 项目 | 金额（元） | 占基金总资产的比例（%） |
|---|---|---|---|
| 1 | 权益投资 | 467,826,897.21 | 88.85 |
| 7 | 银行存款和结算备付金合计 | 36,583,432.68 | 6.95 |
| 8 | 其他各项资产 | 22,126,346.35 | 4.20 |
行业配置分析
按行业分类的境内股票投资组合中，制造业占比最高，公允价值为395,175,080.24元，占基金资产净值比例为80.07%；其次是信息传输、软件和信息技术服务业，占比9.54%；交通运输、仓储和邮政业占比1.80%；科学研究和技术服务业占比3.39%。
| 代码 | 行业类别 | 公允价值（元） | 占基金资产净值比例（％） |
|---|---|---|---|
| C | 制造业 | 395,175,080.24 | 80.07 |
| I | 信息传输、软件和信息技术服务业 | 47,063,779.57 | 9.54 |
| G | 交通运输、仓储和邮政业 | 8,879,149.40 | 1.80 |
| M | 科学研究和技术服务业 | 16,708,888.00 | 3.39 |
份额持有人结构与变动：个人投资者为主，份额激增
持有人结构
期末基金份额持有人户数为57,909户，其中华夏北证50成份指数A有14,900户，华夏北证50成份指数C有43,009户。从持有人结构来看，个人投资者占绝对主导地位，合计持有份额占比99.94%。
| 份额级别 | 持有人户数(户) | 户均持有份额 | 机构投资者 | 个人投资者 |
|---|---|---|---|---|
| 持有份额 | 占总份额比例 | |||
| 华夏北证50成份指数A | 14,900 | 8,675.49 | 14,316.19 | 0.01% |
| 华夏北证50成份指数C | 43,009 | 8,388.86 | 302,646.54 | 0.08% |
| 合计 | 57,909 | 8,462.61 | 316,962.73 | 0.06% |
份额变动情况
2024年，华夏北证50成份指数A期初份额为61,148,150.17份，期末份额为129,264,803.67份，增长了111.39%；华夏北证50成份指数C期初份额为152,017,606.38份，期末份额为360,796,335.16份，增长了137.34%。整体基金份额增长明显，反映出投资者对该基金的关注度有所提升。
| 项目 | 华夏北证50成份指数A（份） | 华夏北证50成份指数C（份） |
|---|---|---|
| 本报告期期初基金份额总额 | 61,148,150.17 | 152,017,606.38 |
| 本报告期期末基金份额总额 | 129,264,803.67 | 360,796,335.16 |
| 变动比例 | 111.39% | 137.34% |
未来展望：关注宏观因素，把握配置机遇
展望未来，基金管理人认为宏观上需重点关注美联储政策、中国经济恢复情况及政策基调，以及科技领域的突围。若宏观方面出现边际利好，或科技突围取得显著进展，市场将迎来较好的配置机遇。基金将继续有效控制跟踪偏离度和跟踪误差，同时积极推动产品创新，为投资者提供更多机会。
总体而言，华夏北证50成份指数基金在2024年经历了份额和净资产的大幅增长，尽管业绩受市场影响出现下滑，但在跟踪指数方面表现相对稳定。投资者在关注基金未来表现时，需密切关注宏观经济环境和市场动态。
声明：市场有风险，投资需谨慎。 本文为AI大模型基于第三方数据库自动发布，任何在本文出现的信息（包括但不限于个股、评论、预测、图表、指标、理论、任何形式的表述等）均只作为参考，不构成个人投资建议。受限于第三方数据库质量等问题，我们无法对数据的真实性及完整性进行分辨或核验，因此本文内容可能出现不准确、不完整、误导性的内容或信息，具体以公司公告为准。如有疑问，请联系biz@staff.sina.com.cn。
